Ein Gleiss Lutz-Team hat die spanische börsennotierte Telefónica S.A.
im Zusammenhang mit dem öffentlichen Erwerbsangebot an alle Aktionäre
der Telefónica Deutschland Holding AG („Telefónica Deutschland“)
beraten.
Die Telefónica Local Services GmbH, eine 100%ige Tochtergesellschaft
der Telefónica S.A., hat heute bekannt gegeben, dass sie beabsichtigt,
ein freiwilliges öffentliches Erwerbsangebot zu einem Preis von EUR 2,35
in bar je Telefónica Deutschland-Aktie abzugeben. Damit wird die
Telefónica Deutschland mit fast EUR 7 Milliarden bewertet. Telefónica
S.A. hält derzeit (direkt und indirekt) etwa 71,81% der Aktien von
Telefónica Deutschland. Das Angebot ist als Teilangebot ausgestaltet und
auf den Erwerb von bis zu 838.452.647 nicht bereits von Telefónica S.A.
(indirekt) gehaltenen auf den Namen lautenden Stückaktien von Telefónica
Deutschland gerichtet (entspricht einem Anteil von ca. 28,19% des
Grundkapitals und der Stimmrechte von Telefónica Deutschland).
Telefónica Deutschland hat ihren Sitz in München. Die Aktien der
Telefónica Deutschland werden im Regulierten Markt (Prime Standard) der
Deutsche Börse AG in Frankfurt am Main gehandelt und sind im TecDAX und
MDAX notiert. Die Telefónica Deutschland-Gruppe beschäftigt rund 7.400
Mitarbeiter und erwirtschaftete im Jahr 2022 einen Umsatz von mehr als
EUR 8,2 Milliarden.
Telefónica S.A. ist einer der größten Telekommunikationsdienstleister
der Welt. Das Unternehmen bietet Festnetz- und Mobilkonnektivität sowie
eine Vielzahl digitaler Dienstleistungen für Privat- und Geschäftskunden
an. Mit mehr als 384 Millionen Kunden ist Telefónica in Europa und
Lateinamerika tätig. Im Jahr 2022 hatte der Telefónica-Konzern einen
Gesamtumsatz von über EUR 39,9 Milliarden.
Gleiss Lutz verfügt über eine umfassende Expertise im Zusammenhang mit
öffentlichen Übernahmen und ist regelmäßig an hochkarätigen
Transaktionen (sowohl freundlich als auch feindlich) beteiligt – sei es
für den Bieter, Vorstand oder Aufsichtsrat der Zielgesellschaft oder für
Investmentbanken. In den letzten 12 Monaten haben Gleiss Lutz Teams z.
B. den Übernahmeausschuss der Vitesco Technologies AG im Zusammenhang
mit dem öffentlichen Erwerbsangebot von Schaeffler, den Vorstand der
SYNLAB AG im Zusammenhang mit dem öffentlichen Erwerbsangebot von
Cinven, den Aufsichtsrat der Software AG im Zusammenhang mit dem
öffentlichen Übernahmeangebot von Silver Lake und den Hauptaktionär der
va-Q-tec AG im Zusammenhang mit dem Übernahmeangebot von EQT beraten.
Das folgende Gleiss Lutz-Team war für Telefónica S.A. tätig: Dr.
Christian Cascante (Partner, Frankfurt), Dr. Jochen Tyrolt (Partner,
Stuttgart, beide Corporate/M&A, beide Federführung), Steffen Carl
(Partner, Gesellschaftsrecht, München), Dr. Markus Martin (Counsel), Dr.
Julius-Vincent Ritz (beide Corporate/M&A, Stuttgart), Florian Schorn
(Gesellschaftsrecht, München), Dr. Jacob von Andreae (Partner), Aylin
Hoffs, Lennart Förster (alle Außenwirtschaftsrecht, alle Düsseldorf),
Dr. Stefan Mayer (Partner, Frankfurt), Dr. Johann Wagner (Partner,
Hamburg), Dr. Leonhard Kornwachs (Frankfurt, alle Steuerrecht), Dr. Ingo
Brinker (Partner), Dr. Iris Benedikt-Buckenleib (Counsel, beide
Kartellrecht, München), Oliver Wolf, Dr. Bosede Staudenmayer, Dr.
Valentin Zemmrich (all Corporate/M&A, beide Stuttgart), Dr. Stephan
Aubel (Partner, Corporate/Kapitalmarktrecht), Alexander Gebhardt
(Counsel, Banking & Finance/ Kapitalmarkrecht, beide Frankfurt), Dr.
Andreas Neun (Partner, öffentliches Recht, Berlin), Prof. Dr. Christian
Arnold (Partner), Muriel Kaufmann (Counsel, beide Arbeitsrecht, beide
Stuttgart).
Zu Fragen des spanischen Rechts hat ein Team von Uría Menéndez beraten,
zum US-Recht war Davis Polk Wardwell involviert.